第三方醫檢巨頭崛起，中小經(jīng)銷(xiāo)商何去何從！

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近日 ，國內第三方獨立醫學(xué)實(shí)驗室艾迪康、金域醫學(xué)、達安基因、迪安診斷四大巨頭的年報相繼公布！通過(guò)對比查看，2018全年迪安診斷以總營(yíng)收696，985萬(wàn)元位列第一，金域醫學(xué)以452，525萬(wàn)元總營(yíng)收位居第二、達安基因營(yíng)收出現負增長(cháng)。

接下來(lái)，我們來(lái)詳細了解一下這4家企業(yè)在2018全年中的經(jīng)營(yíng)模式、研發(fā)投入、銷(xiāo)售規模等方面有何優(yōu)勢和差異？

目前，國內獨立醫學(xué)檢驗實(shí)驗室市場(chǎng)是以金域醫學(xué)、迪安診斷、艾迪康、達安基因四家龍頭企業(yè)為主！這4家ICL實(shí)驗室總數合計超過(guò)100家，份額占第三方檢驗市場(chǎng)的70%左右。

這也意味著(zhù)，我國ICL市場(chǎng)是以這四大巨頭為主導，也占據國內ICL的大半壁江山。

從上述數據來(lái)看，2018全年營(yíng)收最高的是迪安診斷，其次是金域醫學(xué)、達安基因（營(yíng)收代表企業(yè)規模）。 凈利潤方面來(lái)看增長(cháng)最快的也是迪安診斷，其次是金域醫學(xué)、達安基因（凈利潤凸顯企業(yè)活力）。

另外，艾迪康是醫檢四大巨頭中唯一一家未上市的公司，公司詳情信息并不對外公布。但是，通過(guò)查看相關(guān)信息可以了解到目前為止艾迪康估值為4.4億美元，折合人民幣約29.6億元。

值得注意的是，達安基因在2018年中總營(yíng)收同比去年來(lái)看，呈下降趨勢。

迪安診斷

根據迪安診斷年報披露，2018全年營(yíng)收696.985萬(wàn)元！全年的研發(fā)投入資金為16，948.26萬(wàn)元，占比26.15%！基于豐富的產(chǎn)品業(yè)務(wù)模式下來(lái)看該企業(yè)研發(fā)占比，這個(gè)26.15%的研發(fā)占比雖然很高，但這也是迪安診斷企業(yè)擴大發(fā)展所必須投入的。

另外，從細分領(lǐng)域來(lái)看，2018年全年中迪安診斷：

診斷產(chǎn)品的收入為447，069.80萬(wàn)元，同比增長(cháng)49.22%。

診斷服務(wù)收入為229，958.67萬(wàn)元，同比增長(cháng)22.38%。

健康體檢收入為9，824.52萬(wàn)元，同比增長(cháng)35.30%。

冷鏈物流收入為2，081.11萬(wàn)元，同比增長(cháng)44.72%!。

司法鑒定收入為6，231.39萬(wàn)元，同比增長(cháng)128.68%。

可以看出，迪安診斷在IVD領(lǐng)域布局非常豐富！2018全年中，迪安診斷的司法鑒定板塊增長(cháng)最快，到目前為止迪安有9家司法鑒定機構。

緊跟其后的是體外診斷產(chǎn)品銷(xiāo)售和冷鏈服務(wù)的增長(cháng)，該公司的共建客戶(hù)數量有400多家！簽約三甲醫院10余家！隨著(zhù)配送供應的一體化服務(wù)迪安診斷產(chǎn)品的銷(xiāo)售額再度被拔高。

另外，眾所周知，迪安診斷還是羅氏診斷、德國QIAGEN、德國科寶等全球著(zhù)名企業(yè)產(chǎn)品代理資質(zhì)，這為迪安的全國診斷市場(chǎng)提供了巨大優(yōu)勢。

這幾年，迪安診斷也在積極建設著(zhù)質(zhì)譜平臺、基因測序平臺等！目前，專(zhuān)業(yè)的質(zhì)譜平臺國內還屬于空白領(lǐng)域。而基因測序平臺國內也是以華大基因主導。

以此發(fā)現，迪安診斷非常敢于去嘗試新型的領(lǐng)域，這其實(shí)也是上市公司應具有的開(kāi)拓創(chuàng )新精神！但迪安診斷似乎將這一領(lǐng)域發(fā)揮到極致。

近期迪安診斷的大動(dòng)作：

●迪安診斷牽手丹納赫共設合資公司進(jìn)入使用階段。

●迪安診斷聯(lián)手9家浙江省大三甲醫院共建區域檢驗中心。

●迪安診斷與天士力集團在體外診斷領(lǐng)域達成戰略合作。

金域醫學(xué)

根據金域年報披露，2018全年營(yíng)收452，525萬(wàn)元，同比增長(cháng)19.35%！凈利潤全年收入19，053萬(wàn)元，同比增長(cháng)34.60%。

科研投入2.91億，占比6.34%。

從2018年金域醫學(xué)檢驗室服務(wù)細分領(lǐng)域來(lái)看

醫學(xué)診斷服務(wù)收入：423,529萬(wàn)元

銷(xiāo)售診斷產(chǎn)品收入：8037.28萬(wàn)元

體檢業(yè)務(wù)收入：7562.28萬(wàn)元

冷鏈物流服務(wù)：1754.02萬(wàn)元

其他收入：11,641.63萬(wàn)元

在2018年中，金域醫學(xué)的服務(wù)范圍和迪安診斷同樣豐富！相比較來(lái)看，金域醫學(xué)更加深耕于第三方監測技術(shù)的提升。

金域醫學(xué)醫學(xué)成立于2003年，檢驗業(yè)務(wù)包括質(zhì)譜檢驗、基因組檢驗、病理檢驗、生化發(fā)光檢驗等！另外，金域醫學(xué)也在積極拓展非醫學(xué)類(lèi)檢測業(yè)務(wù)，例如食品檢測等。

值得注意的是，雖然迪安診斷在營(yíng)收和凈利潤方面增長(cháng)最快，但金域醫學(xué)在體外診斷領(lǐng)域也有著(zhù)自己獨角獸的一面。

在四大檢驗巨頭中，金域醫學(xué)在實(shí)驗室數量、市場(chǎng)覆蓋面、檢測項目數量上均處于領(lǐng)頭地位！另外，金域醫學(xué)位于廣州，形成了以珠三角為核心的優(yōu)勢區域覆蓋！服務(wù)范圍非常核心并且拓展能力非常便捷。

近期金域醫學(xué)大動(dòng)作

●2019年1月4日，金域醫學(xué)與美國癌癥基因組學(xué)領(lǐng)域的領(lǐng)導者PGDx建立戰略合作伙伴關(guān)系。

●2018年8月7日，金域醫學(xué)投資香港基因檢測服務(wù)及體外診斷產(chǎn)品研發(fā)商DRA公司。

達安基因

根據文章開(kāi)頭的圖表數據可以看出，4家醫檢巨頭只有達安基因出現了負增長(cháng)！具體負增長(cháng)原因達安基因2018年報中并未披露。

達安基因細分領(lǐng)域營(yíng)收情況

生物制品業(yè)：138,991.62萬(wàn)元 占營(yíng)收比重94%

試劑類(lèi)：66,239.37萬(wàn)元   占營(yíng)收比重44.80%

其他耗材：:2,632.84    占營(yíng)收比重1.78%

達安基因于2004年8月在深交所掛牌上市，也是廣東省高校校辦產(chǎn)業(yè)中早期上市公司。達安基因是國內分子診斷試劑行業(yè)的龍頭企業(yè)。

達安從1995年就開(kāi)始布局分子診斷實(shí)驗室，且在無(wú)創(chuàng )產(chǎn)前基因檢測領(lǐng)域與醫院（三甲為主）合作共建了100多家實(shí)驗室。

在特檢領(lǐng)域，達安基因布局多時(shí)。在4大獨立診斷實(shí)驗室（ICL）中，從規模和盈利能力看，達安基因暫時(shí)處于劣勢，但依靠公司的分子診斷產(chǎn)品優(yōu)勢，達安基因有望實(shí)現彎道超車(chē)。

艾迪康

值得注意的是，艾迪康目前還未上市，所以公司并不對外披露年報。

艾迪康成立于2004年1月8日，在全國設立了20余家醫學(xué)實(shí)驗室。目前，艾迪康擁有臨床、病理、生殖遺傳、基因檢測、臨床試驗5大中心實(shí)驗室和研發(fā)中心，提供2000余項檢測項目。

另外，艾迪康有自己的專(zhuān)門(mén)的試劑公司和研發(fā)中心，可依托旗下子公司艾康，供應極具優(yōu)勢的試劑給醫院使用。不過(guò)在未來(lái)前景廣闊的基因診斷領(lǐng)域，艾迪康并不占優(yōu)勢。

2018年9月27日，美年大健康出資2200萬(wàn)，認購艾迪康5%的股份。

第三方醫學(xué)醫檢市場(chǎng)崛起

如今，大型醫院檢驗科的打包趨勢越來(lái)明顯，目前我國有170多家區域檢驗中心和第三方機構（據不完全統計）！全國大部分二、三甲醫院的檢驗科大部分都打包給了四大實(shí)驗室巨頭。

而這些第三方和區檢中心的試劑供應、配送則是由型大型IVD主導的！另外，第三方企業(yè)也是國家在支持鼓勵的社會(huì )辦醫！這對于中小型經(jīng)銷(xiāo)商來(lái)說(shuō)無(wú)疑是一場(chǎng)巨大的沖擊。

走在時(shí)代前沿四大醫檢巨頭，如今已成為獨立醫學(xué)檢驗市場(chǎng)的領(lǐng)頭羊。隨著(zhù)國家政策在第三方醫學(xué)領(lǐng)域的逐漸加碼，醫學(xué)檢測大咖愈來(lái)愈備受關(guān)注�？梢园l(fā)現，并購融合已經(jīng)成為目前大企業(yè)擴增產(chǎn)品線(xiàn)的重要途徑之一。

未來(lái)，第三方醫學(xué)檢驗室的發(fā)展會(huì )越發(fā)趨向集中，第三方企業(yè)的規模也會(huì )越來(lái)越大，實(shí)力增強。